Before you can figure out who will get what once you’ve passed on, you will need a complete and comprehensive inventory of your personal assets. This is an important but often-overlooked preparatory phase of estate planning, and it’s one which you should complete in advance of writing a will.

Experts recommend itemizing both your assets and your liabilities, then periodically updating your list as your financial situation undergoes significant change. If necessary, you can then revisit your will to make sure any such changes are reflected in your bequeathals.

Documenting Your Assets and Holdings

Begin by listing all your assets, including:

  • Bank accounts.
    Include all savings and checking accounts, whether they’re held in traditional banks or in alternative financial institutions, such as credit unions.
  • Investment accounts.
    Brokerage accounts, stock portfolios, mutual funds, and all other investments should be carefully accounted for. Focus less on the current value of your investments, and more on your specific holdings. In other words, if you hold 500 shares in a company currently valued at $25 per share, list the 500 shares, not their $12,500 market value.
  • Retirement accounts.
    If you have a 401(k) plan or another type of retirement fund, add it to your list at its current market value, not the value it is projected to have when you reach retirement age.
  • Education savings plans.
    If you’ve been saving money for your children’s college education, include this on your list even if these funds are likely to be used in the near future. You should only delete it from your inventory if all assets are exhausted.
  • Other forms of property.
    Do not overlook the value of non-traditional assets such as art, antiques, collectibles, memorabilia and precious metals.

Your inventory should also contain an itemized list of your liabilities, including:

  • Calculate the outstanding principal on all mortgages and home equity loans, and include your primary residence as well as secondary or investment properties.
  • Business loans, personal loans, vehicle loans and all other debt owed to a financial institution or lender must be accounted for until it is paid off in full.
  • Credit card debt.
    While this type of debt is often subject to significant fluctuation, you should include it if you’ve accrued an amount that significantly impacts your financial situation.

Finally, review all insurance policies to determine the value of the benefits that are payable in the event of your death. Start with your life insurance policy, but also review your homeowners’ insurance and your vehicle insurance, as they may provide additional payouts in the event of an accidental death.

If you ever need advice as you create your inventory or plan your estate, don’t hesitate to consult an experienced probate attorney. Florida estate law is notoriously complex, and professional advisement can be a big help, both to you and your intended beneficiaries.Antes de que usted puede averiguar quiénes van a ser beneficiarios después de que falleces, necesitas un inventario completo de sus bienes personales. Esta es una fase preparatoria de la planificación patrimonial y se debe completar antes de escribir un testamento.

Los expertos recomiendan especificar tanto sus activos y sus deudas, revisando periódicamente su lista cada vez su situación financiera se somete a un cambio significativo. Si es necesario, puedes entonces revisar a tu testamento para asegurarse de que estos cambios se reflejan en sus sucesiones.

Documentar sus Activos y Valores en Cartera

Comience haciendo una lista de todos sus activos, incluyendo:

  • Cuentas de banco. Incluyen todos los ahorros y cuentas corrientes, si ellos están detenidos en los bancos tradicionales o en instituciones financieras alternativas, tales como cooperativas de crédito.
  • Cuentas de inversión. Las cuentas de corretaje, carteras de acciones, fondos mutuos y otras inversiones deben ser cuidadosamente vigiladas. Centrarse menos en el valor actual de sus inversiones y más en tus propiedades específicas. En otras palabras, si tienes 500 acciones en una empresa valorada a 25 dólares por acción, pon en la lista las 500 acciones, no su valor de mercado de $12,500.
  • Cuentas de jubilación. Si usted tiene un plan 401 (k) u otro tipo de jubilación, agréguelo a la lista con su valor de mercado actual, no el valor que se proyecta para que cuando llegues a la edad de jubilación.
  • Planes de ahorro para educación. Si usted ha estado ahorrando dinero para la educación universitaria de sus hijos, incluya esto en tu lista aunque estos fondos puedan ser utilizados en un futuro próximo. Sólo se debe eliminarlo de tu inventario si se agotan todos los activos.
  • Otras formas de propiedad. No desestime el valor de activos que no son tradicionales tales como arte, muebles antiguos, propiedad de coleccionismo, recuerdos y metales preciosos.

El inventario debe contener también una lista detallada de sus obligaciones, incluyendo:

  • Hipotecas. Calcula lo que debes en cada hipoteca y préstamo e incluyendo su residencia principal y propiedades secundarias o inversionistas.
  • Préstamos. Los préstamos para empresas, préstamos personales, préstamos de vehículo y todas las otras deudas debidas a una institución financiera o prestamista deben ser contados hasta que se paga en su totalidad.
  • Tarjeta de crédito. Este tipo de deuda está sujeta a fluctuaciones significativas, todavía se debe incluir si usted ha acumulado una cantidad que impacta significativamente su situación financiera.

Finalmente, revise todas las pólizas de seguro para determinar el valor de los beneficios que son pagaderos en caso de su fallecimiento. Comience con su póliza de seguro de vida, sino también revise los seguros propietarios de su vivienda y su seguro de vehículo, porque puedan proveer pagos adicionales en un caso de muerte accidental.

Si alguna vez necesitas sugerencia para crear tu inventario o planificar su patrimonio, no dude en consultar a un abogado testamentario con experiencia. Las leyes de la Florida son complejo y asesoramiento profesional puede ser de gran ayuda, tanto a usted y a sus beneficiarios.